随着互联网金融发展阶段的提升，从渠道交易进入后端的大数据风控以及信用管理已经成为一种全新的业务模式。单纯对接传统机构的非标资产和跑量模式已经逐步走入困境区，而通过互联网生态衍生出来的以大数据、人工智能、区块链等核心技术推动的风控和信用审核工具并且嫁接不同线上用户生态的场景模式，已经成为了区别于传统金融生态，能够产生资金、风控、技术、用户和金融服务闭环的一个新潜力区域。

通过与各种线上线下消费金融场景和用户的结合，依托数据和风控技术实现科技为基础的线上无抵押担保的授信和分期模式，成为了过去两年行业内炙手可热的互联网金融科技模式。除了一些大电商平台的内部场景孵化外，一个很重要的突破口就是从外部场景端切入，专门通过服务各种旅行、消费、教育、电子等场景的集成化服务来进行信用分期、消费贷等服务切入。在这一方面，国内一些在金融科技服务领域具有技术输出优势的平台已经开始布局发力。

两种业态，两个主要的金融科技驱动模式

第一种：由内部场景走入外部生态，代表是阿里、京东

目前国内的大数据风控或者是生态化的在线信贷、理财、支付等产品大多数是依托于具体的消费和电商场景的，最为明显的例子就是阿里京东的大电商消费金融生态，在长期的电商消费数据和用户支付水流的基础上，通过行为分析并综合其他海量维度因子进行用户金融信用行为的属性分析，以信用支付和现金贷的方式进行金融服务普及。当然，这种服务最开始是以生态内用户为基础的，在一定的信用表现和管理原则上，保证一定的风控安全性。只不过是随着场景、用户、数据的外部扩展才开始慢慢走出自营生态圈。

第二种：从外部技术深入多元场景，代表如Zest Finance、同牛科技、量化派等

不过还有另外一种模式，其实瞄准的是更具有需求的前景的线上线下其他各种中小平台和生态圈用户。相比于阿里和腾讯京东的大平台生态，这些在某些细分领域集群或者是提供专业化垂直服务的场景，比如教育、旅游、培训、租房、医疗等领域的平台并不具备强大的数据分析和用户维度模型建立能力，也没有足够的企业信用来对接外部资金和其他合作方，这样也就为像专注解决金融科技市场B端用户需求的同牛科技、量化派等平台提供了更多的介入机会。

金融科技新生力量：聚焦B2B2C，风控、产品、技术三维驱动

简单来说，除了阿里京东这种从具有流量和用户优势的大电商生态中延伸出来的金融科技服务方式之外，以拥有核心技术优势和场景端的海量数据分析模型和技术输出能力为基础的平台，也将成为一种具有竞争力的金融科技模式（B2B2C）。

这种模式最主要的优点在于可以通过技术能力输出，与场景端合作，提供技术框架、模型基础、风控策略和整一套的大数据风控系统，以技术、安全、资金、运维等多方面的服务直接完善B端场景的整套金融服务需求。因为在垂直的行业中扩展的速度很快，因此一旦成为链接各个行业的金融科技基础服务商，那么还专门提供这些服务的平台也就能够成为新的行业级巨头。

简要分析两个案例，国外的Zest Finance和国内的同牛科技

Zest Finance前期的业务主要通过ZestCash平台提供放贷服务，后来专注于提供信用评估服务。据有关数据显示，与传统信贷管理业务比较，ZestFinance的处理效率提高了将近90%，风险控制方面，ZestFinance的模型相比于传统信用评估模型性能提高了40%。Zest Finance开发了10个基于机器学习的分析模型，对每位信贷申请人的超过1万条数据信息进行分析，并得出超过7万个可对其行为做出测量的指标，在5秒钟内就能全部完成。所以，对于未来的金融科技而言，这种核心内部技术驱动的模式将具有更大潜力。

同牛科技最新研发了反欺诈大数据云系统2.0，采用新一代人工智能学习技术，以中诚信征信的风控数据为基础，依托同牛自建的大数据核心算法，开源接入多维度通道云数据，构建专门针对互联网小微信贷需求用户特征的风控学习型模型。目前该系统能够吸纳超过2000个纬度特征，达成每10000分钟的产品迭代焕新速度。同牛科技创始人兼CEO朱晟卿也对自身的商业模式进行过总结，主要的内在驱动在于“B端市场对金融科技化的需求井喷、以及同牛科技展现出来的大数据云系统2.0、人工智能风控等核心竞争力”。

之所以分析Zest Finance和同牛科技，是因为这种以后端大数据系统为支撑的技术模式具有很强的外部延展性，可以通过与外部场景化平台的合作在短期内积累更多的用户维度，校对模型维度并且优化标签，生成更丰富的模型多样化能力。根据资料显示，目前同牛科技已为超过六大行业近百余家B端用户输出包括风控模型校验、金融SAAS系统搭建、消费分期场景铺设等全方位金融技术和周边支持。

从技术到金融服务，有梯次的金融服务内涵升级

当然，国内有众多的IT外包商以及各种专门提供技术模块支持的技术服务商，很多平台也在利用自身在传统的科技服务中的优势进行一些细分领域的金融科技服务。不过，从目前的行业发展趋势和各种场景的集成化需求来看，拥有技术为基础，以场景为服务对象，并在对外输出技术、产品、系统过程中融入资金、风控、运维等各种全面的产业链服务的平台，才能更具有扎根消费金融产业并建立垂直领域大型金融科技平台的能力。

在这一方面，同牛科技这类平台在做针对B端的场景化金融科技服务时也在进行全产业链的闭环服务。因为国内众多的中小场景化平台在需求的立足点上也不仅是简单的技术服务和模型搭建需求，更为重要的是希望引入以大数据风控基础为基础的，同时又能解决各种资金、合规和安全问题的集成性体系系统。在这一方面，同牛的模式可以说是一个不错的切入点。从金融SAAS系统搭建到更为深入的个人小额信贷解决方案和消费贷等产品，基本上覆盖了国内主流的信用支付和现金贷产品模型，加上资金闭环和其他综合服务，可以说在市场上具备更全面的服务潜力。

随着整体消费金融产业的升级和市场容量的扩大，金融科技服务模式也将出现更大的市场发展潜力。特别是对于很多没有信贷管理，数据风控和技术安全能力的平台，通过引入具有核心技术能力的B2B2C模式就成为一种很高效的运作方式。截止16年9月末，消费金融公司全行业资产总额达1077.23亿元，贷款余额970.29亿元，累计服务客户2414万人，行业整体已实现盈利。预计2019年中国消费信贷规模将超过37万亿元，增长空间巨大。而这个巨大的市场空间增长也同时为像Zest Finance、同牛科技这样的企业提供了很大的金融科技服务商和行业级巨头平台的发展前景。